После окончания Тибидохса прошёл год. Время всех разбросало, перемешало. Таня и Ягун остались в магспирантуре. Семь-Пень-Дыр, Попугаева и Зализина перебрались к лопухоидам. Гробыня Склепова с Гуней обосновались на Лысой Горе. Ванька забрался в лесную глушь и живёт вдали от мира, общаясь лишь с лешаками. Правда, иногда купидончики приносят Тане от него письма…

У неугомонного Ягуна возникает идея устроить вечер встречи выпускников и собрать весь курс. И вот приглашения разосланы, гости собрались. Казалось бы, всё как прежде, но не совсем… Бессмертник Кощеев хочет перенести школу с острова Буяна в Заполярье, где вечная мерзлота. Для этого он присылает в Тибидохс ревизора Зербагана, которого с островом связывает некая тайна…